2021年发布：全球医药CRO分布及Top10排名

目前全球医药CRO服务市场已细分为五个区域——北美、欧洲、亚太地区、拉丁美洲以及中东和非洲。从聚集地来看，CRO公司主要分布在“美国东海岸”、“欧洲西部”、“亚洲东部”等3条聚集带上。美国地区公司占2019年医药CRO服务市场的最大份额，其次是欧洲和亚太地区。美国在该市场中的领先地位主要归因于制药行业的高质量标准，创新药（小分子、生物制剂）及生物类似药市场的快速增长以及临床试验活动的增加。

在美国东海岸马州、康州、纽约州、新州、宾州、至北卡州的一个条形聚集带上，聚集了美国大量医药CRO公司。其中，北卡罗莱纳州“研究三角园区”（The Research Triangle Park ，RTP)是美国最大的CRO聚集区，汇集了IQVIA全球总部等近20家CRO大公司。

研究三角园区(RTP)成立于1950年，是全球最早成立的大型科学园区之一，占地面积约42000亩，聚集了近200家技术企业，4万多名高学历/技术员工，由“北卡罗莱纳州研究三角基金会”管理。1990年代，该地区承接大量合同研究和临床试验外包业务，在美国CRO领域中占有重要地位。RTP的成为美国主要的CRO聚集地主要得益于两点：

（1）人才聚集。

“研究三角园区”附近大学云集，杜克大学（Duke）、北卡罗莱纳州立大学（NCSU）、北卡罗来纳大学（UNC-CH）等三所大学，实际上构成了“研究三角园区”的三个边界点，在60英里的半径上，聚集了10多所大学。

（2）交通便利。

“研究三角园区”（RTP）交通发达，地处“Durtham（杜克大学）”、“DanK Moore（北卡州立大学）”、“Chapel Hill（北卡大学教堂山分校）”三条高速公路交汇处，距离“罗利达勒姆国际机场”仅5公里。

图片来源：国际城市规划

据悉：RTP目前仍然是北美最大的，世界上最成功的研究园之一。

欧洲西部以英国为例，CRO公司主要聚集在“爱丁堡-格拉斯”和“伦敦-雷丁”两个聚集带上。其中“伦敦-雷丁”聚集带是英国最大的CRO聚集区。该聚集区东起伦敦市，西至雷丁市，在英国最大“希斯罗机场”20公里的半径上，分布着近20家大型CRO公司。 该区域高校云集，人才资源极为丰富，分布着英国雷丁大学、布鲁内尔大学，密德萨斯大学大学，罗汉普顿大学、伦敦学院等10余所著名研究型大学，是英国研究型大学最集中的地区之一。  该区域交通四通八达，距离“伦敦希斯罗机场”直线距离约20公里，毗邻多条高速公路。

亚洲东部CRO分布主要在中国的北京和江浙沪等东南沿海一带，该区域同样是高校云集，交通便利且经济发达。

总的来说，全球CRO聚集在“人才资源”和“交通资源”的交汇处。

图：全球CRO三大市场保持稳定增长

资料来源：markets and markets

全球top10的CRO公司

全球医药CRO服务市场的主要参与者是IQVIA（美国），LabCorp（美国），PAREXEL（美国），PRA Health Sciences（美国），PPD（美国），ICON plc（爱尔兰），Syneos Health（美国），Charles River（美国），WuXi AppTech（中国）和Medpace（美国）。其中精鼎医药（Parexel International Corp）在2017年被私募股权投资公司Pamplona Capital Management以40亿美元左右收购。如下图药融圈统计了2020年全球CRO公司销售额，其中LabCorp、IQVIA和PPD排名前三。

资料来源：药融圈

Top10中有中国的药明系（药明康德和药明生物）和康龙化成上榜，这两家公司营收根据年报预告以及市场一致预期估计。如果单列药明康德，则排名第8。

从下表我们可以看到，Top10中除了2家中国公司和1家注册在爱尔兰的公司以外，全部是美国公司，美国在CRO领域仍然占据全球的主导地位，我们期待越来越多的中国CRO公司进入Top10。需要了解国内cro公司的接单情况和项目储备，请参考这一篇 “药融琅琊榜：2020年CXO接单能力和项目储备哪家强？”

数据来源：公司财报及全年展望;药融圈制图; 1人民币=0.15美元

总结

随着中国经济的不断发展，我们在很多领域都在全球占据了举足轻重的地位，医药领域也有不少的优秀的服务型/新药公司正在全球化。药明系按照25%的复合增长率，乐观假设下，未来2年可能进入全球前三；在中性假设下，未来3-5年或将进入全球前三。我们期待在多年后，越来越来的中国基因药企进入全球top10，甚至top3。